Управление портфелем ценных бумаг в коммерческом банке на примере Уральского банка Реконструкции и развития
Год сдачи (защиты) дипломной работы: 2010 г.
Объем: 91 стр.
Содержание дипломной:
Заданная тема1: Управление портфелем ценных бумаг в коммерческом банке на примере Уральского банка Реконструкции и развития
Содержание 2
Введение 3
1.Теоретические основы управления портфелем ценных бумаг в коммерческом банке 5
1.1. Сущность и основные принципы формирования портфеля ценных бумаг 5
1.2 Методы определения доходности и риска портфеля ценных бумаг 14
1.3. Особенности формирования портфеля и стратегии управления портфелем в коммерческом банке (описание портфеля) 27
2. Анализ управления портфелем ценных бумаг в коммерческом банке на примере Уральского банка Реконструкции и развития 36
2.1.Характеристика Уральского банка Реконструкции и развития 36
2.2. Анализ портфельного инвестирования Уральского банка Реконструкции и развития 44
3. Разработка рекомендации и мероприятий по решению изучаемой проблемы на Уральском банке Реконструкции и развития 64
3.1.Управление риском по валютным финансовым инструментам: валютные форвардные и опционные контракты, хеджирование в Уральском банке Реконструкции и развития 64
3.2. Пути автоматизации инвестиционной деятельности Банка 71
Заключение 78
Список использованных источников 80
Приложения 84
Выдержка из дипломной работы
Портфели ценных бумаг коммерческих банков являются частью взаимосвязанной системы портфелей более высокого уровня. Функционирование всей системы портфелей подчинено интересам обеспечения устойчивости и рентабельности института, обеспечения устойчивости всей финансовой системы.
Портфельное инвестирование позволяет планировать, оценивать, контролировать конечные результаты всей инвестиционной деятельности в различных секторах фондового рынка.
Как правило, портфель представляет собой определенный набор из корпоративных акций, облигаций с различной степенью обеспечения и риска, а также бумаг с фиксированным доходом, гарантированным государством, то есть с минимальным риском потерь по основной сумме и текущим поступлениям. Цель портфельных инвестиций является вложение средств инвесторов в ценные бумаги наиболее прибыльно работающих предприятий.
Отсюда вопрос управления портфелем ценных бумаг в коммерческом банке является особо актуальной для изучения.
Целью данной дипломной работы является вопрос управления портфелем ценных бумаг в коммерческом банке. В связи с поставленной в работе целью необходимо решить ряд взаимосвязанных задач:
- рассмотреть особенности формирования портфеля ценных бумаг в коммерческом банке;
- дать понятие основным принципам формирования портфеля инвестиций;
- дать характеристику основных видов ценных бумаг и оценка их доходности;
При использовании форвардного контракта компания избегает потерь от неблагоприятного изменения курса, но и не выигрывает от благоприятного изменения. Валютный опцион позволяет решить эту проблему. В случае благоприятного изменения валютного курса организация может отказаться от исполнения опциона и купить валюту по текущему курсу.
Инструменты срочного рынка (форвардные и опционные контракты) позволяют Банку совершать спекулятивные сделки, хеджировать валютные риски, предлагать клиентам услуги страхования рисков непредвиденного изменения валютных курсов при внешнеэкономических операциях.
Банк предлагает следующую схему: инвестор приобретает опцион колл бесплатно в обмен на продажу соответствующего опциона пут.
Главная неприятная особенность простого опциона колл, которая затрудняет его использование с целью хеджирования, – дороговизна.
Понимая это, Банк пошел навстречу клиентам и предложил структуру с «нулевой стоимостью».
Одной из таких структур является опцион «цилиндр»
Суть схемы – покупатель хочет захеджировать себя от роста, допустим, курса евро против доллара, но не хочет платить большую премию по простому опциону колл. Тогда Банк предлагает продать опцион колл бесплатно, если при этом компания одновременно продаст банку опцион пут (т.н. финансирующий опцион).
Вам не подходит этот диплом? Мы рекомендуем Вам узнать точную стоимость дипломной работы именно по Вашим требованиям.
Другие по теме: